Inkomstersättningskalkylator
Ta reda på hur stor investeringsportfölj du behöver för att helt ersätta din lön med passiv inkomst vid pensionen. Oumbärlig för dig som planerar ekonomiskt oberoende eller tidig pension.
Last updated: May 2026
Om denna räknare
Den här kalkylatorn beräknar det framtida portföljvärde som krävs för att upprätthålla en önskad inkomstström på obestämd tid. Den bygger på två finansiella principer: säker uttaksränta och pengarnas framtida värde. Först beräknas det portföljvärde som krävs vid pension: behövdPortfölj = (nuvarandeLön × önskadErsättning%) / uttaksränta%. Att till exempel ersätta $60 000/år med 4 % uttaksränta kräver en portfölj på $1 500 000. Sedan räknas det målet om till dagens penningvärde, justerat för tillväxt fram till pensionsåldern med formeln: FV = behövdPortfölj × (1 + investeringsavkastning%)^(65 − nuvarandeÅlder). Detta tar hänsyn till investeringstillväxten fram till pensionen och ger portföljstorleken i nominella framtida kronor. Den säkra uttaksräntan (vanligen 4 %, från Trinity Study) är den andel du kan ta ut varje år utan att tömma portföljen under en 30-årig pensionsperiod.
Hur du använder den
Exempel: lön $80 000, 100 % ersättning, 4 % uttaksränta, 7 % årlig avkastning, nuvarande ålder 35. Steg 1 — Behövd portfölj = ($80 000 × 1,00) / 0,04 = $2 000 000. Steg 2 — År kvar till 65 = 65 − 35 = 30. Steg 3 — Framtida värde = $2 000 000 × (1 + 0,07)^30 = $2 000 000 × 7,6123 = $15 224 600. Det innebär att dina investeringar behöver växa till ungefär $15,2 miljoner i nominella termer vid 65 års ålder för att tryggt ersätta din lön på $80 000, givet 7 % årlig tillväxt och 4 % uttaksränta.
Vanliga frågor
Vad är en säker uttaksränta och hur påverkar den hur mycket jag behöver för att gå i pension?
Den säkra uttaksräntan (SWR) är den andel av din portfölj du kan ta ut varje år utan att pengarna tar slut under en lång pensionsperiod. Det mest citerade värdet är 4 %, framtaget i Trinity Study baserat på historisk avkastning på amerikanska aktier och obligationer över 30-årsperioder. En lägre SWR som 3 % kräver en större portfölj men ger större trygghet, särskilt för dem som pensionerar sig tidigt och har en horisont på 40+ år. En högre ränta som 5 % minskar det nödvändiga kapitalet men ökar risken att pengarna tar slut vid en börsnedgång.
Hur påverkar min nuvarande ålder målet för inkomstbyte?
Ju yngre du är, desto mer tid har dina investeringar på sig att växa, vilket dramatiskt minskar hur mycket du behöver spara i dag. Formeln tillämpar ränta-på-ränta-tillväxt över (65 − nuvarandeÅlder) år, vilket innebär att en 35-åring har 30 år av sammansatt tillväxt jämfört med bara 10 år för en 55-åring. Denna exponentiella effekt innebär att börja 10 år tidigare kan mer än fördubbla tillväxten på samma investerade kapital. Den som börjar tidigt kan också tåla något högre investeringsrisk och därigenom potentiellt nå högre långsiktig avkastning.
Vilken investeringsavkastning bör jag använda när jag beräknar mitt behov av inkomstbyte?
En vanlig konservativ uppskattning för en diversifierad aktie- och obligationsportfölj är 6–7 % nominell årsavkastning, vilket speglar historiska amerikanska marknadsgenomsnitt minus måttlig inflation. Om du vill räkna i reala (inflationsjusterade) termer använder du 4–5 % i stället och jämför mot dagens köpkraft. Alltför optimistiska avkastningsantaganden (10 %+) kan leda till undersparande och att du hamnar på minus vid pensionen. Det är klokt att köra kalkylatorn med flera scenarier — 5 %, 7 % och 9 % — för att förstå utfallsintervallet och planera konservativt.